Ֆակտորինգ ընդդեմ Forfeiting
Ֆակտորինգը և ֆորֆեյտինգը երկուսն էլ մեխանիզմներ են, որոնք օգտագործվում են միջազգային առևտրային գործարքների ֆինանսավորման համար՝ չվճարված հաշիվ-ապրանքագրերի և դեբիտորական պարտքերի մուտքերն ապահովելու համար: Երկու դեպքում էլ պարտքի հավաքագրման ռիսկը փոխանցվում է վաճառողից երրորդ կողմին, և կախված նրանից, թե պայմանագիրը ռեգրեսիվ է, թե ոչ, երրորդ կողմը կրում է չվճարման ռիսկը: Հոդվածն առաջարկում է այս տերմինների հստակ ակնարկ և բացատրում է ֆակտորինգի և ֆակտորինգի նմանություններն ու տարբերությունները:
Ի՞նչ է Ֆակտորինգը
Ֆակտորինգը ֆինանսական գործարք է, որի ժամանակ ընկերությունները վաճառում են իրենց դեբիտորական պարտքերը ֆինանսական հաստատություններին, որոնք հայտնի են որպես գործոններ՝ զեղչված դրույքաչափով:Գործոնն այնուհետեւ վերականգնում է ընդհանուր գումարը պարտապանից: Ֆակտորինգը հաշիվ-ապրանքագրի ֆինանսավորման տեսակ է: Բիզնեսը հաշվի է առնում իր դեբիտորական պարտքերը, որպեսզի անմիջապես կանխիկ գումար ստանա՝ պարտապանների վճարմանը սպասելու փոխարեն: Արտահանման ֆակտորինգը հաճախ օգտագործվում է միջազգային առևտրային գործարքներում, երբ ընկերությունը վերականգնում է իր արտաքին դեբիտորական պարտքերը ֆակտորինգի գործընթացի միջոցով՝ դրանով իսկ վերացնելով վարկային ռիսկը: Կան ֆակտորինգի մի շարք տեսակներ, որոնք ներառում են առանց ռեսուրսային ֆակտորինգ, ռեսուրս ֆակտորինգ, արտահանման ֆակտորինգ, պարտքի ֆակտորինգ, առևտրային ֆակտորինգ և հակադարձ ֆակտորինգ: Առանց ռեսուրսային ֆակտորինգի դեպքում գործոնը ամբողջությամբ կլանում է չվճարման ռիսկը՝ անկախ նրանից, թե պարտապանները կատարում են իրենց վճարման պարտավորությունը: Ինչպես ռեսուրս ֆակտորինգի դեպքում, եթե դեբիտորական պարտքերը գործոնին չվճարվեն 60-120 օրվա ընթացքում, բիզնեսը պետք է հետ գնի այդ հաշիվ-ապրանքագրերը: Պարտքի ֆակտորինգն այն գործընթացն է, որի շրջանակներում ընկերությունը վարկ է ստանում գործոնից իր դեբիտորական պարտքերի և չվճարված հաշիվների դիմաց:Հենց որ պարտապանները վճարեն, գործոնը կարող է վերականգնել փոխառված միջոցները: Առևտրային ֆակտորինգն այն է, որտեղ գործոնը առաջարկում է միայն ակնթարթային կանխիկ դրամ՝ գնելով դեբիտորական պարտքերը, բայց նաև կառավարում է ընկերության վաճառքի մատյանը և դրամական հոսքերը: Երրորդ կողմի գործոնի ներգրավվածությունը գաղտնի է պահվում հաճախորդներից՝ դրանով իսկ թույլ տալով ընկերությանը պահպանել լավ աշխատանքային հարաբերություններ իրենց հաճախորդների հետ: Հակադարձ ֆակտորինգը նաև ֆակտորինգի մի տեսակ է, որի դեպքում պարտապանը վճարում է իր պարտքի գործոնային միջոցները, և դրա դիմաց գործոնը վճարում է այդ միջոցները ընկերությանը:
Ի՞նչ է Forfeiting?
Ֆակտորինգը շատ նման է ֆակտորինգին, քանի որ դեբիտորական պարտքերը ձեռք են բերվում զեղչով զեղչով, դրանով իսկ ապահովելով բիզնեսի վճարման անվտանգությունը: Ֆորֆեյտինգը ներառում է խոշոր նախագծեր, մեծ արժեքով գործարքներ, կապիտալ ապրանքներ և ապրանքներ և առաջարկում է երկարաժամկետ վարկային ժամկետ, օրինակ՝ հինգ տարի: Forfeiting-ը տարածված է բարձրարժեք կապիտալ ապրանքներ վաճառող ընկերությունների և արտահանողների շրջանում, քանի որ այն առաջարկում է վճարման անվտանգություն:Այն նաև առաջարկում է ընկերությանը դրամական միջոցների հոսքի անմիջական աղբյուր՝ երկարաժամկետ վճարմանը սպասելու փոխարեն:
Ո՞րն է տարբերությունը Factoring-ի և Forfeiting-ի միջև:
Ֆակտորինգը և ֆորֆեյտինգը շատ նման են միմյանց և ծառայություններ են, որոնք առաջարկվում են վաճառողներին, հատկապես արտահանողներին, ովքեր զբաղվում են միջազգային առևտրային գործարքներով՝ իրենց դեբիտորական պարտքերը ապահովելու համար: Ֆակտորինգը, որը նաև հայտնի է որպես հաշիվ-ապրանքագրերի ֆակտորինգ, հաշիվ-ապրանքագրերի ֆինանսավորման տեսակ է, որում ընկերության հաշիվ-ապրանքագրերը և դեբիտորական պարտքերը գնվում են մի գործոնի կողմից զեղչով: Forfeiting-ը նույնպես շատ նման է ֆակտորինգին: Ֆակտորինգի և ֆորֆեյտինգի միջև միակ հիմնական տարբերությունը ապրանքների տեսակների և վարկային ժամանակաշրջանի մեջ է: Մինչ ֆակտորինգը վերաբերում է սովորական ապրանքների գծով դեբիտորական պարտքերին, ապա ֆորֆիթինգը կապիտալ ապրանքների, ապրանքների և հիմնականում բարձրարժեք գործարքների հետ: Ինչ վերաբերում է վարկային ժամկետին, ֆակտորինգը վերաբերում է կարճաժամկետ դեբիտորական պարտքերին, որոնք սովորաբար մարվում են 90 օրվա ընթացքում, մինչդեռ ֆորֆեյտինգը վերաբերում է ավելի երկարաժամկետ դեբիտորական պարտքերին, որոնք սովորաբար տևում են մինչև հինգ տարի:
Ամփոփում՝
Ֆակտորինգ ընդդեմ Forfeiting
• Ֆակտորինգը և բռնագրավումը երկուսն էլ մեխանիզմներ են, որոնք օգտագործվում են միջազգային առևտրային գործարքների ֆինանսավորման համար՝ չվճարված հաշիվ-ապրանքագրերի և դեբիտորական պարտքերի մուտքերն ապահովելու համար:
• Ֆակտորինգի սահմանումը հետևյալն է. ֆակտորինգը ֆինանսական գործարք է, որի ժամանակ ընկերությունները վաճառում են իրենց դեբիտորական պարտքերը ֆինանսական հաստատություններին, որոնք հայտնի են որպես գործոններ զեղչված տոկոսադրույքով::
• Կան ֆակտորինգի մի շարք տեսակներ, որոնք ներառում են առանց ռեսուրսային ֆակտորինգ, ռեսուրսային ֆակտորինգ, արտահանման ֆակտորինգ, պարտքի ֆակտորինգ, առևտրային ֆակտորինգ և հակադարձ ֆակտորինգ:
• Ֆորֆեյտինգը շատ նման է ֆակտորինգին, քանի որ դեբիտորական պարտքերը ձեռք են բերվում զեղչով, դրանով իսկ ապահովելով բիզնեսի վճարման անվտանգությունը:
• Մինչ ֆակտորինգը զբաղվում է սովորական ապրանքների գծով դեբիտորական պարտքերով, ֆորֆիթինգով գործարքներ են կատարում կապիտալ ապրանքների, ապրանքների և հիմնականում բարձրարժեք գործարքների հետ:
• Ինչ վերաբերում է վարկային ժամկետին, ապա ֆակտորինգը վերաբերում է կարճաժամկետ դեբիտորական պարտքերին, որոնք սովորաբար մարվում են 90 օրվա ընթացքում, մինչդեռ ֆորֆեյտինգը վերաբերում է ավելի երկարաժամկետ դեբիտորական պարտքերին, որոնք սովորաբար տևում են մինչև հինգ տարի:
Լրացուցիչ ընթերցում.
